Acquisition Integration Approaches (Интеграционные подходы к поглощениям)

Центр Знаний

   

Сделки по слияниям и поглощениям. Объяснение Acquisition Integration Approaches (Интеграционные подходы к поглощениям) Philippe Haspeslagh и David Jemison. ('90)

Содержание

Премиум

Модель Acquisition Integration Approaches (Интеграционные подходы к поглощениям) Philippe Haspeslagh и David Jemison обеспечивает понимание и руководство в сделках по слияниям и поглощениям в выборе оптимального подхода к интеграции.


В сделках по слияниям и поглощениям часто традиционный лозунг был: «Сделайте их похожими на нас». Т.е. относительно простые критерии использовались в выборе подхода. Такие как размер и качество приобретаемой фирмы.


Haspeslagh и Jemison (1990) заявили, что подход, которого компания должна придерживаться в вопросе интеграции, должен учитывать 2 (дополнительных) критерия:

  1. Потребность в стратегической взаимозависимости. M&A - Acquisition Integration Approaches (Интеграционные подходы к поглощениям)
  2. Потребность в организационной автономии.

4 типа создания ценности в сделках по слияниям и поглощениям

Очевидно, что целью и центральной задачей в любом поглощении должно быть создание ценности, которая становится возможной при совмещении 2 организаций. 4 вида создания ценности:

  1. Разделение ресурсов. Ценность создается путем совмещения компаний на операционном уровне.
  2. Передача функциональных навыков. Ценность создается путем перемещения определенных людей или совместного использования данных , знаний и ноу-хау.
  3. Передача навыков общего руководства. Ценность создается посредством улучшенного понимания, координации или управления.
  4. Преимущества объединения. Ценность создается путем использования ресурсов наличных денег, заимствования мощностей, увеличения покупательной способности или увеличения рыночной власти.

Организационная автономия

Haspeslagh и Jemison предупреждают, что менеджеры не должны потерять из вида тот факт, что стратегическая задача поглощения должна заключаться в создании ценности. Более того, они не должны предоставлять автономию слишком быстро, хотя очевидно, что люди важны и должны получить справедливое и достойное обращение. Потребность в организационной автономии состоит из следующих 3 вопросов:

  1. Необходима ли автономия для сохранения приобретенной стратегической возможности?
  2. Если ответ на вопрос 1 положитен, то в каком объеме может быть введена автономия?
  3. В каких конкретных областях важна автономия?

Предпочтительная модель сделки по слияниям и поглощениям

В зависимости от показателей по вышеуказанным 2 факторам (см. диаграмму), предпочтительные Интеграционные подходы к поглощениям:

  • Абсорбция. Менеджмент должен быть решительным в вопросе выполнения задачи поглощения.
  • Консервация. Фокус менеджмента является следующим: сохранять источник приобретенных преимуществ без изменений, «взращивание».
  • Симбиоз. Менеджмент должен проследить, чтобы происходил одновременный постепенный процесс консервации границ и проникновения границ.
  • Холдинг. Никакого намерения интегрироваться, и ценность создается только посредством финансовых переводов, разделения риска или возможностей общего руководства .

Интеграционные подходы к поглощениям Специальная группа по интересам


Специальная группа по интересам (42 членов)


Интеграционные подходы к поглощениям Форум  

Последние темы

  What HRM Theories are used in M&A?
What theories of HRM are usually applied in mergers and acqu...
 
 
 
 
  2 Perspectives on Post-acquisition Integration
One can distinguish two perspectives when discussing acquisi...
 
 
 
 
  Combining Integration and Autonomy in Acquisitions
According to the literature on acquisitions, it is of high i...
 
 
 
 
  What makes M&A So Attractive Compared to Organic Growth?
I think one reason for the low success rate of M&A is that m...
 
 
 
 
  Reasons for Mergers and Acquisitions?
Please help me understand why any company would want to merg...
 
 
 
 
  Global Number of Mergers & Acquisitions
How many company M&As are done annually across the globe?...
 
 
 
 
  Increase the role of HR in M&A
Many mergers and acquisitions fail to deliver on their initi...
 
 
 
 

Лучшие Лрактики - Интеграционные подходы к поглощениям
  Mergers and Acquisitions (M&A) Success Factors
What are the factors affecting the success after a merger, a...
 
 
 
 
  Mergers and Acquisitions in Africa
Mergers and acquisitions are not very common in Africa.... I...
 
 
 
 
  Do Mergers and Acquisitions Add Value?
As a theory it is expected that the value of the two firms a...
 
 
 
 
  The right Leader during M&A
The role of HR in M&A is important, but the role of the futu...
 
 
 
 
  Da Annullamento and Da Concambio in English?
I'm writing a thesis degree on Italian and U.S. mergers. In ...
 
 
 
 
  Culture Clashes in M&A
Many studies report that up to 80% of M&A are failing to cr...
 
 
 
 

Expert Tips (ENG) - Acquisition Integration Approaches
 

Why M&A is not a Strategy

Mergers and Acquisitions Planning, Strategy...
 
 
 

Mergers and Acquisitions: Success Archetypes

Mergers and Acquisitions, Strategy...
 
 
 

Value Creation in Cross-Border Mergers and Acquisitions

International M&A, Value Creation...
 
 
 

Focus Areas after a Merger for Leaders

Post-merger Integration, M&A, Strategy...
 
 
 

Rules for Successful Acquisition Campaigns

M&A, Strategy...
 
 
 

Attributes of Success of Successful Acquisitions

Strategy, M&A...
 
 
 

What are the Key Responsibilities of the Board in M&A?

Board Responsibilities, Mergers and Acquisitions...
 
 
 

Potential Strategic Objectives of Mergers & Acquisitions

Mergers & Acquisitions, Strategy...
 
 
 

Platform and Bolt-on Acquisitions Types

M&A, Strategy...
 
 
 

Communication Strategy Before, During and After a Merger

Branding, Communication, M&A...
 
 
 

Principles for Successful M&A integration

Post-Merger Integration...
 
 
 

The Relation Between Organizational Fit and Post-acquisition Integration Performance

M&A Strategy, Post-merger Integration...
 
 
 

The Drivers of Merger Success

Post-Merger Integration...
 
 
 

Reasons for M&A Failures

Avoid these Mistakes in M&A...
 
 
 

Cold Hard Facts about Acquisitions

When you're considering an acquisition...
 
 
 

Guidelines for a Smooth Post Merger Integration

Integrating an Acquisition...
 
 

Ресурсы - Интеграционные подходы к поглощениям
 

Новости о поглощение интеграция


     
 

Новости о слияния поглощения


     
 

Видео о поглощение интеграция


     
 

Видео о слияния поглощения


     
 

Презентации о поглощение интеграция


     
 

Презентации о слияния поглощения


     
 

Более о поглощение интеграция


     
 

Более о слияния поглощения


     

Сравните с этим Acquisition Integration Approaches (Интеграционные подходы к поглощениям): Core Competence (Ключевая компетенция)  |  Leveraged Buy-out (Выкуп за счет кредита)  |  Parenting Styles (Типы родства)  |  Value Based Management (Ценностно-ориентированное управление)  |  Porter  |  Parenting Advantage (Преимущество родства)  |  Horizontal Integration (Горизонтальнаяа интеграция)  |  Turnaround Management (Финансовая реструктуризация)  |  Management Buy-out (Внутренний управленческий выкуп)  |  BCG Matrix (Матрица BCG)  |  Growth Phases (Фазы роста)  |  Distinctive Capabilities (Отличительные возможности)  |  Centralization (Централизация) и Decentralization (Децентрализация)  |  Organizational Configurations (Организационные конфигурации)  |  Organization Chart (Схема организационной структуры)  |  Outsourcing (Аутсорсинг)


Возврат на главную страницу: Изменение и Организация  | Финансы и Инвестиции  |  Знания и Нематериальные активы  |   Стратегия


Больше: Методы, Модели и Теории Менеджмента

Special Interest Group Leader

Вы здесь? Зарегистрируйтесь бесплатно


 


О 12manage | Реклама | Ссылка на нас / Цитировать | Конфиденциальность | Предложения | Условия пользования
© 2019 12manage - The Executive Fast Track. V15.0 - Последнее обновление: 25-3-2019. Все имена ™ их владельцев.